TY - JOUR AU - Oliveira, Flávio Frois de AU - Albuquerque, Andrei Aparecido de AU - Carvalho, Flávio Leonel de PY - 2019/12/03 Y2 - 2024/03/28 TI - ESTUDO DAS INTER-RELAÇÕES ENTRE OS MERCADOS ACIONÁRIOS DO BRICS E DOS ESTADOS UNIDOS JF - Contabilidade Vista & Revista JA - Contab. Vista & Rev. VL - 30 IS - 2 SE - Artigos DO - 10.22561/cvr.v30i2.4717 UR - https://revistas.face.ufmg.br/index.php/contabilidadevistaerevista/article/view/4717 SP - 1-21 AB - <p>Este artigo tem como objetivo analisar o inter-relacionamento entre os mercados acionários dos BRICS e o mercado de ações norte-americano. Para a obtenção dos resultados, aplicaram-se métodos econométricos a dados diários das bolsas estudadas. Para medidas das relações a curto prazo, foram utilizados o coeficiente de correlação Pearson e o teste da causalidade Granger. No estudo dos efeitos de longo prazo aplicou-se o teste da cointegração Johansen. Detectou-se correlação positiva entre todos os índices estudados, com destaque para a forte correlação entre os índices brasileiro e o norte-americano. Obteve-se causalidade do tipo Granger entre os índices pesquisados, com destaque aos índices brasileiro e norte-americano, que mostraram causalidade sobre todos os demais índices. O índice brasileiro não sofreu efeito de causalidade de nenhum outro país, exceto dos Estados Unidos. Para o longo prazo, considerando todos os índices em uma única medida, foi mostrada a existência de cointegração entre os mercados acionários do BRICS e S&amp;P 500.</p> ER -